个股干货！布局三季度的金股分享

这个周末不废话，直接给大家上干货，奉上一批尚未启动、潜力巨大、行业赛道及成长性都十分优秀的个股，特别适合那些没有时间天天看盘交易赚短线波动的朋友。

声明，所有个股的资料信息均来自公开渠道，相关结论也是基于信息数据真实无误的情况下做出的合理推断，仅代表个股的思考和分析，仅供广大粉丝交流学习讨论，不构成买卖依据。

688378 奥莱德

基本逻辑：高端蒸镀机材料国产化替代。

蒸镀机被称为“屏幕界的光刻机”，类似ASML光刻机在芯片领域的绝对统治地位，蒸镀机是被日本佳能的Tokki所垄断，一家400人的公司高端的G6世代蒸镀设备市场占有率超过90%，和EVU极紫外光光刻机一样，一台卖到了1.5亿美元。

Tokki的崛起得感谢三星的救命订单，代价是Tokki最先进的蒸镀机都卖给了三星，从而维持三星在OLED面板的绝对领先优势，2017年Tokki一共生产了9台，全部卖给了三星和LG；2017年后虽然京东方和华星光电有和Tokki谈，但三星在其中多次阻挠，可以说面板厂只有拥有了高性能的真空蒸镀机，才算是真正拿到了OLED屏生产的入场券。

近几年，蒸镀机国产化上有进展：合肥欣奕华、中山凯旋、合肥莱德三家均有产品实现自主突破，但技术代差起码5年。

公司地位：

奥来德是少数能直接向下游面板产线供货的终端材料国产厂，目前6代AMOLED生产线上蒸镀机配套的蒸发源材料份额70%，是国内第一，国内的京东方、华星光电、信维诺、和辉光电、天马都是它的客户。

2015~2020年营收符合增长率是75.4%、净利符合增长率是139.9%，毛利55.5%；近三年研发持续维持高投入，占营收比重从10.7%上升至18.3%今年的看点是上海工厂10吨/年即将投放，产能会扩大3倍，高增长、高研发且今年是产能释放年。

交易思路：

这种细分行业龙头，在大小非第一次大批量解禁前后，必有一波幅度不错的趋势行情，而奥莱德首发原始解禁就在2021年9月3日；当前股价已经走出低迷期，上市以来机构机构资金依然坚守，周线突破周20后，回踩52~55之间的位置就会是比较好的进场点，目标价位看100元以上。

300756 金马游乐

基本逻辑：国内游乐设备绝对龙头，国产替代+VR乐园。

2025年前国内在建及报备主题乐园数量70个，总投资额超过1500亿，单体游乐园投入普遍在20亿以上。

目前国内整个行业均比较分散，行业内CR5也不过10%的市占率，进口设备在高端乐园项目上有绝对话语权，疫情以来，金马为首的国产商份额逐步提升，未来在国内乐园项目上有极强的国产替代趋势。

公司地位：

公司长期深耕，游乐设备水平和安全等级达到国际先进水平且价格优势巨大，拥有行业内全系列、全类别大型游乐设施 A 级资质；

在国际上，是唯一同时供货上海迪士尼和北京环球乐园的国产公司；在国内与欢乐谷、方特乐园、万达乐园都是长期供货协议，无论是产品技术层面还是运营管理层面都是绝对的细分龙头；

业务模式好，除去一次性购买高货值设备的收入外，还有每年巨大的存量维保收，此外还有各类高壁垒额合资模式：高线城市的摩天轮项目，投资3000W~1亿，三年回收全部投资，海外竞争对手报价起码在三倍以上，一旦占据某一个高线城市后基本是运营排他性从而形成特殊的运营行业壁垒；大型商业体的亲子乐园模式，商业地产项目+IP+游乐设备互补，比如4D影院。

产品上是很难复制国外的项目的，只能自主创新，摩天轮平衡仓、过山车等项目都实现技术突破且形成订单收入，目前过山车在国际市场上的占有量居于第三位；近两年疫情带来的国产替代效应。

头部乐园运营迷信国外设备，但疫情使维保变得困难，从而转向国内，特别是常规项目，发现不仅完美替代，还省钱，一旦设备形成替代，基本上不会再切换回去，市场份额就这样抢过来了。

在手订单充沛，同比增长66.53%，合同负债6亿+，20年全年收入才3.8亿；2014~2020年年化增长率18%，净利润30%，毛利一直维持在50%以上；高研发投入，19年研发占营收占比20%；

交易思路：

短期引爆点就是7~8月北京环游乐园的开幕，但行业的高增速还是国内各地乐园繁荣期，受疫情影响，存量乐园今年能够恢复正常客流，而增量乐园必将加速建设，赶工期，未来2-3年内都是行业和公司的高增期； 短期目标价50元，中长线目标90元以上；

今年以来股价已接近翻倍，但去年的下跌是疫情影响的，30~35这个价格只是回到疫情初期的增速，但公司无论是业绩还是市场份额都是超预期的， 再加上7~8月环球影城的刺激， 有绿线和红线两种走法， 我个人更希望是绿线，这样进场的安全边际会大一点，无论怎么走，重点也是看20周线以上找机会建仓。

000426兴业矿业

基本逻辑： 通胀周期未完+低估+困境反转

公司地位：

主力是锌矿、未来最大的白银公司之一、锡第二、曾经的国内镍最大；但近几年矿难频发、唐河时代和银漫矿业相继多次停产整顿，

目前股价与19年银漫矿业停产时相当。

而从19年到21年新冠疫情期间：基本金属锌、铝、锡基本翻倍，贵金属白银50%涨幅；今年年头2月一轮近30%的暴跌也是因为银漫矿业停产所致。

目前四个主要矿：融冠矿业高品位锌、锡林矿业高品位锌、乾金达矿业铅锌银矿、融邦矿业铅锌银。

年产白银310吨、锌金属10万吨、铅金属2.5万吨、锡金属7500吨、铜金属6000吨、铁金属50万吨

即便没有银漫矿业和唐河时代矿业的停产，只算大宗涨价和乾金大、融邦的产量提升，都不止8块的价格，更何况银漫矿业预计6月初就会复产且5月23日公告说“矿区发现黄金”、唐河时代矿业在停产几年后大概率也将复产。

频繁矿难黑天鹅成过去。

兴业矿业的运营管理存在极大问题，或者说施工队存在很大问题，兴业的几次矿难停产都是这家温州建设集团矿山工程有限公司作为施工方，今年2月的停产也是因为施工单位一名员工不明原因死亡，矿区又被停产，目前施工队已经换成河南锦源建设有限公司，是国企下属子公司，过去几年因矿难导致的停产悲剧大概率不会再度发生了。

还有一件很有意思的事情，史玉柱的巨人网络在21年一季报中公告买了1500万市值的兴业矿业股票，同期还重仓买了海航系的两家ST股票，这位多次困境反转的大佬，是有足够的信心兴业能否困境反转吗？

交易思路：

国内的安检环境，只要矿难都先停产再追责，但矿业公司的开发不会因为停产而消失，只是暂时停止了，埋藏在地底的矿储量也不会凭空消失，只会等待更强的资本和实力方来接手。

矿难已成过去，银漫矿业和唐河时代复产就会是公司股价的发动机，重回10元区间，而大宗商品通胀的后半程白银的发力，也会使兴业矿业的股价插上翅膀，快速补起来这一年多欠下的涨幅。

已经确认站上周240线，完成回踩确认了，后期应该会加速上行，去突破10元、12元两个重要阻力位。

补充：

当然，困境反转一旦成功，股价会快呈45度快速向上，而困境反转一旦失败或停滞，股价的无趋势震荡也是折磨人的， 这里就再说一下我也常说的000975银泰黄金。

周期分化背景下，越是担忧通胀和放水见顶，贵金属金银的避险属性就愈发强烈，而通胀后半程，金银和石油通常是更具价格弹性的品种， 且白银弹性更大，银泰相比兴业矿业那就是绩优生和差生的区别了，手里4个矿，3个金矿，1个杂矿，都是自有矿、毛利高、都在开采中，金银+铜的组合是我认为最佳的有色标的了。

再补充一点，近期虚拟货币的大跌，溢出和出逃的资金大概率会去到金银上来的。

300775 三角防务

基本逻辑：30年军备大换装的铲子股。

公司地位：

军方配套企业，能够满足目前所有的在研制、现役飞机、发动机的大型模锻件生产，标准铲子股；拥有全部军工资质，是国产新型军用飞机锻件的少数供应商之一；近十年公司稳固配套我国高端航空航天领域，包括飞机机身、起落架、发动机盘件等；

公司的壁垒不仅是设备、还有大型锻件成型中的各种参数细节控制，也就是工艺控制，这种先发优势+突出的核心工艺+高端机型的稳固的配套关系，在部队30年一遇的大换装背景下，长期高景气是非常值得期待的。

毛利稳定性高、净利润+毛利润年复合增长率高，21年一季报里，公司存货账面金额近8亿，同比大幅增长108%，是显著高于预期的且印证装备换装的大逻辑。

交易策略：

军工是本轮贝塔行情的主线之一， 整机厂沈飞和航发动力绝对是大龙头，但上游做配套的企业也是股价弹性+业绩保障双保险的；

已经站上周20了，可能会有回踩确认，也就是在31以上回踩都值得去逢低布局，高度至少看50，甚至新高。

限于篇幅，今天只分享了5只个股：688378 奥莱德、300756 金马游乐、000426兴业矿业、300775三角防务，严格意义是4个，涉及科技-面板、军工、周期-贵金属、文旅消费， 好股票还有很多，但多数没有好价格，这是常态，好价格与好股票之间就是资金的预期差在打架，，做中线波段只能去深度研究+提前左侧布局+右侧启动加仓。

还没有写完的个股要么是没有好价格，要么是还在二选一纠结，下周给大家奉上下篇的5个。

最后，再说下周交易策略：

本周五盘中完成了第一次回踩，这是洗盘，下周初应该还有一次快速下跌回踩，然后指数仍会向上创新高；

再往后的出现的第三、第四下跌需要注意，我个人倾向于6月初市场还有一次诱空，骗我们减仓离场的下跌。

这里行情启动的本质是100周年献礼，zz意图是非常明确的，后期可能会有中美共振的下跌

轻指数、重个股， 左手军工券商、 右手半导体、新能源、中军看看茅指数，后排关注碳中和 100周年文旅线，上方分析的三季度金股到了目标价位可无脑建仓。

越早下手，利润就会越多，不要犹犹豫豫等市场真正回调的时候，可能短线见顶了；不要频繁调仓换股去追高，耐心持股待涨，等待轮动。

股市指数行情:上证指数 3600.78 -0.22% 深证成指 14852.88 -0.30% 恒生指数 29124.41 +0.04% 道琼斯 34462.47 +0.41% 纳斯达克 13736.38 -0.01%，财经股市大盘新闻资讯干货！布局三季度的金股分享个股。